NOUVELLES

Produits forestiers Résolu annonce le taux de ses nouveaux billets de 10 ans

26/04/2013 05:58 EDT | Actualisé 26/06/2013 05:12 EDT

MONTRÉAL - Produits forestiers Résolu (TSX:RFP) a fixé vendredi le prix du placement privé de 600 millions $ US annoncé plus tôt cette semaine, dont les billets porteront un taux d'intérêt substantiellement plus faible que les titres qu'ils remplaceront.

Les billets de premier rang venant à échéance en 2023 porteront un taux d'intérêt annuel de 5,875 pour cent. Ils seront vendus à un léger rabais, soit 99,062 pour cent de leur valeur nominale.

Le produit de la vente des billets de la société montréalaise sera utilisé pour rembourser une autre dette, soit 501,2 millions $ en billets garantis de premier rang qui devaient expirer en 2018. Ceux-ci portaient un taux annuel de 10,25 pour cent. La société offre 1166,94 $ par tranche de 1000 $ de capital pour les billets de 2018.

L'offre de Résolu pour la reprise des titres de 2018 doit expirer le 21 mai à minuit.

Résolu demande en outre aux détenteurs de billets de 2018 de modifier les modalités des titres afin de retirer la plupart de leurs clauses restrictives et de libérer tous les biens donnés en garantie pour l'obtention des obligations.

Les nouveaux billets de 2023 ne seront pas assortis d'une sûreté, mais les paiements seront garantis par les filiales américaines de Produits forestiers Résolu, a indiqué la compagnie.

Produits forestiers Résolu, anciennement connue sous le nom AbitibiBowater, produit du papier journal, du papier d'impression commercial, de la pâte et des produits du bois.

La société a subi une restructuration sous supervision judiciaire qui s'est terminée en décembre 2010. Cette restructuration a permis de faire passer sa dette de 6,8 milliards $ à 850 millions $.

L'action de Résolu a retraité vendredi de 14 cents à la Bourse de Toronto, pour clôturer à 14,61 $.

PLUS:pc